流程 審核制度具體指什么【多圖】【下載】
2020-11-04 18:16:15
1.IPO上市流程
2.IPO與上市的關系
3.IPO審核制度具體指什么
2.IPO與上市的關系
3.IPO審核制度具體指什么
1.IPO上市流程
? ? 1、聘任三家中介服務機構：證券公司（俗稱券商、也就是投行），會計師事務所、顧問事務所，這三家是法定的中介服務機構，其中以券商為首，承擔保薦和承銷任務，會計師負責上市，顧問負責上市相關法律問題。找對了人，這是關鍵中的關鍵。好券商也許貴，但可以大大降低花冤枉錢的可能性，再說券商的收費中絕大部分是上市后才給的，不上市不用給，所以一定要選好券商團隊。
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? ? 2、中介機構做初步盡職調查，發現存在的重大問題，確定改制和上市方案。
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? ? 3、改制。即由有限責任公司變更為股份有限公司。
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? ? 4、IPO上市輔導備案和公告。與券商簽訂輔導協議的5個工作日內去當地證監局備案，然后在當地報紙上發布接受輔導的備案。
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? ? 5、中介機構進場做細致的盡職調查，根據上市條件要求，對公司的各個方面進行調查，發現存在的不規范的方面，提出整改建議。這個過程一直持續到向證監會報送上市申報材料以前。
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? ? 6、募投項目可行性研究報告編制和備案、環評。
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? ? 7、向涉及到公司經營的所有政府主管機關，申請出具最近三年無重大違法行為的證明。如果是重污染行業企業，需要做上市環保核查。
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? ? 8、輔導結束后申請當地證監局驗收。
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? ? 9、IPO上市盡調后形成上市申請文件，主要是招股說明書等，報送中國證監會。審核、發行、上市。
2.IPO與上市的關系
? ? IPO就是initial public offerings(首次公開發行股票）。在我國證券市場上，IPO是股份有限公司上市的一種形式，相對于買殼上市而言。一般老百姓的理解，IPO就是上市。其實嚴格意義上說，IPO只是股票發行，發行和上市是兩個環節。現在企業向證監會提交的申請文件也寫的是“首次公開發行并上市”。所以理論上存在發行后不能上市的可能。
3.IPO審核制度具體指什么
? ? IPO，通俗點就是公司上市，主要是凈資產收益率和主營收入、資產規模上的要求，還有對股份制的時間和持續盈利能力、信息披露都有詳細的要求。 審核符合股票發行條件：
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? ??（一）公司的生產經營符合國家產業政策；
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? ??（二）公司發行的普通股只限一種，同股同權；
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? ? （三）發起人認購的股本數額不少于公司擬發行的股本總額的百分之三十五；
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? ? （四）在公司擬發行的股本總額中，發起人認購的部分不少于人民幣三千萬元，但是國家另有規定的除外；
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? ? （五）IPO包括向社會公眾發行的部分不少于公司擬發行的股本總額的百分之二十五，其中公司職工認購的股本數額不得超過擬向社會公眾發行的股本總額的百分之十；公司擬發行的股本總額超過人民幣四億元的，證監會按照規定可酌情降低向社會公眾發行的部分的比例，但是，最低不少于公司擬發行的股本總額的百分之十五；
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? ? （六）發行人在近三年內沒有重大違法行為；
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? ? （七）證券委規定的其他條件。
